外汇平台怎么选，外汇开户应当注意哪些方面？

很多人做外汇、黄金、原油、股指等交易都是在外汇平台交易的，但是目前国内并没有开放这个交易市场，我们选择的都是境外的，又不受国内监管部门管理，所以经常会遇到一些黑平台，轻则交易不顺，重则本金不给出，今天这篇文章我们就来详细聊聊在选择外汇平台时需要注意哪些事项，怎么才能选到一家合适的外汇平台开户。

 

想要明白怎么选择外汇平台，我们首先要弄懂它是干什么的，我们先简单看下下面这个图片来介绍：

 

我们散户和中小机构在外汇平台做交易，是通过外汇平台把单子传递到了流动性提供商（包括银行），然后这些大的机构和流动性提供商、银行在机构市场（也称银行间市场）互为对手进行交易；有些做市商的外汇平台（后面会讲这个类型）也会直接将一部分单子抛单到银行间市场。

 

那么外汇平台在我们做交易的过程中，其实只是一个中间传递通道，相当于一个跑腿的，那么我们对它应该有什么要求呢：

 

1. 资金安全

 

2. 传递速度快（交易指令传送延迟低）

 

3. 我的交易不会和平台有利益冲突（平台不和我对赌）：如果我盈利对应的是平台会亏钱，那么平台肯定会多多少少想动一些手脚让我亏钱

 

4. 平台收费低（开平台就是为了赚钱的，帮我们传递单子的过程中他会收取他的服务费用：点差或者手续费）

 

 

下面我们从以上几个方面来展开细讲（如果有些知识点已经掌握，想要直接了解其他知识点的，可以根据上面的大标题框架直接拉到对应环节）：

 

一、资金安全

 

资金安全问题只要由两方面构成：1.企业信誉，2.监管机构。

 

企业信誉是靠这家企业为了自己的口碑而不去做坑客户的事，这个对于很多交易者来说很不容易判断的，而且没有依据可言，之所以提出来是表明我们不否认“即便是差的监管中也可能有老老实实做的平台”。

 

监管机构是实质问题，橘生淮南则为橘、生于淮北则为枳，很多时候资本家都是想要收割的，就看有没有机会、有没有方式，会不会受到惩罚。而在一个严格的监管体制下，一个平台如果做了不合适的事情，会面临严厉的处罚，那么他就会被动老老实实做事。

 

而市面上监管机构有很多很多，严格的监管机构里面美国NFA监管和日本金融厅监管的我们开不到的，香港证监会不允许其监管的外汇平台开展大陆业务（我们开的香港平台都是香港金银业贸易场的，只是一个行业协会而已），澳大利亚证监会ASIC也已经不允许开中国客户了，目前我们还能开到账户的严格监管机构有两个：英国FCA，和瑞士finma，这两个监管机构监管的平台都享受破产赔偿保障的（如果平台破产了，赔不起客户的钱，那么会有赔偿，FCA的是单个客户最高8.5万英镑，瑞士的是单个客户最高10万瑞郎）。由于瑞士的出入金只能电汇，在国内来说比较麻烦，我们下面讲一下FCA问题。

 

FCA对投资者的保护主要通过FOS和FSCS实现。FCA监管的外汇平台如果还在经营，平台的问题导致你受损，而且你和平台沟通无果的情况下，可以向FOS进行投诉，FOS对于单个投诉的最高处理限额是35.5万英镑。

 

如果平台已经破产了，没有在经营了，而且你的资金没能拿回来，那么可以向fscs（金融服务补偿计划）进行索赔，单个客户最高是8.5万英镑。

 

FCA这个招牌是够硬，如果平台真给你开的是FCA监管的账户，确实不用担心资金安全，也正因如此，就导致了很多平台借用FCA的名头来宣传，但是却挂羊头卖狗肉，下面我们简单讲下两种套路：

1.平台拿的牌照只是FCA的一个普通注册之类的，虽然有监管号，但是FCA并没有授权他做外汇经纪业务，这个就类似你拿个商务咨询的工商营业执照，却跑去开银行，告诉不懂的人说你是正规银行，有工商许可。这一点其实很好鉴别，直接去FCA官网查询他的监管号，看看里面的授权范围有没有零售外汇业务。

 

2 .平台的FCA牌照没有问题，但是平台有多个监管，并没有给你开在FCA监管下。这个由于全球主流监管的政策收紧，很多平台即便是正常经营也很多为了规避政策问题而把中国客户开在了离岸监管的岛国，也有些平台本来就是拿一个好牌照宣传而故意实际上把客户都开在岛国监管下。这个其实也很好鉴别，你看下他FCA监管号对应的的注册企业名是什么（FCA是监管该企业，你是该企业的客户，就受FCA的保护），而你开户签的电子协议里面对应的企业名又是哪一个，是否一致，如果不一致，那么你和这个FCA监管的企业就没有关系。

 

有很多人在说现在没有好监管，谈监管都是瞎扯，这个对于绝大部分平台来说确实如此，但并不代表真的就没有能开好监管的平台了，只不过少而已，之前能开FCA监管的平台还是很多的，但是后来FCA开始限制零售客户杠杆不超过30倍，所以平台不好开展业务，很多平台都选择了离岸监管来放客户，但还是有一些平台还继续给客户开FCA监管账户的，只不过零售客户限制杠杆，但是FCA是不限制专业客户杠杆的，所以想要开FCA账户又想要超过30倍的杠杆的话，找一个能协助你申请成为专业客户的就行了。

 

二、传递速度快

 

平台是把我们的单子传递到流动性提供商去的，而主流的流动性提供商都在纽约，所以90%以上的外汇平台的交易服务器都是在纽约的，正常的网络延迟从我们大陆到纽约的服务器在200-400毫秒，这个是行业基本情况，也就是价格发生了变化之后，你电脑在200毫秒以后才会接收到这个变化，你下单交易同样的你下单200毫秒之后才会传送到平台的交易服务器。

 

而有些平台会给大陆客户提供香港服务器可供选择，其实香港服务器相当于平台提供了一个中转服务器，官方提供的香港数据中心通道最终还是汇集到纽约的服务器，但是这个中转服务器能大大降低我们的交易延迟，我们传递到香港服务器的延迟通常在40-70毫秒。

如果能够使用vps云服务器的话，直接使用纽约的云服务器进行下单就可以进一步降低延迟，通常在1-3毫秒，而有些平台也是给客户免费提供vps进行使用的。

使用云服务器的话还有另外一个好处，如果使用的纽约的云服务器那么你在里面使用的是纽约的网络，可以正常打开外网的，做交易久了会发现外汇平台经常换网址，是因为总是被屏蔽，被屏蔽掉之后他就要换一个新的中文网址，但是他的外网网址是一直不变的，中文网址其实是他的外网官网的镜像网站，你在云服务器里面一直可以正常打开他的外网网址，一直都不会变。

 

三、无对赌嫌疑

 

外汇平台如果和客户对赌的话，客户亏钱平台就会赚钱，而你的交易过程还由平台左右，平台就很可能会故意做一些手脚来让你尽量亏的时候多亏一点，赚的时候少赚一点，手段有很多：故意滑点，卡盘，快爆仓的时候就给你入金不到账，行情故意小周期内上下扫然后立刻修正……

 

那么判断外汇平台有没有对赌的可能性，我们可以从他的模式来判断，外汇行业主要有三种模式，基本网上有很多文章都写过，都快被写烂了，但是感觉有些写的并不具体，对ECN也有点神话了，其实做市商并没有那么差，ECN也没有那么神，但是如果真的是ECN那么确实是无法对赌的。

 

咱们先说做市商：

 

做市商模式平台，是平台先和客户进行成交，确实作为客户的对手，然后平台再找一个有利于自己的价位和流动性提供商去抛单子（规模比较大的做市商也有自己把单子抛到银行间市场的）或者自己持有这个仓位和客户对赌，但是不管怎么说都是先和客户进行成交，那么从客户手里收过来的价格确实越不利于客户就对平台越有好处，所以对于一些平台来说可能就会动歪心思各种手段想方设法坑一坑客户。所以选择做市商平台你最好是只选择实力最强的那一批，他们多少还会顾忌点自己的脸面，不会吃像那么难看，中小规模的不好说。

 

然后说说STP模式：

 

STP模式是不允许平台和客户进行成交的（不允许作为客户的对手），他是平台直接把单子传递给流动性提供商，但是这个传递对象是平台指定的，平台完全可以和其选定的流动性提供商背地里合谋一起完成坑客户的过程，平台负责挖坑（滑点等）、流动性提供商负责收账（你多亏的钱亏给了流动性提供商），最后人家两个三七分账。这种事情实实在在发生过，有一家头部平台都因为这件事被处罚过，没有爆出来的中小平台不知道有多少。

 

再说ECN：

 

有很多文章把ECN写的很神，像是交易所的撮合机制一样，公平公正、一堆交易者和一堆机构在里面撮合成交，其实实际上并不是这样，在银行间市场的ECN确实是很多很多机构互为对手进行撮合交易，大家都可以出价；但是我们接触的外汇平台的ECN和这个其实不是一个概念（所以也有人说外汇平台里面没有ECN），我们接触的ECN其实只是一个外汇平台匹配了一堆流动性提供商，然后这一堆流动性提供商在ECN系统里面进行报价，然后他们并不会互为对手，他们只和我们交易者进行成交。比如一个外汇平台选择的一堆流动性提供商分别是ABCDEFG这几家，他们都报价到这个ECN撮合系统里面，但是A和B的单子并不会撮合成交，只有我们交易者的单子被传递进来之后，系统会匹配他们几个谁报的价格对交易者最有利，就撮合谁和交易者进行成交，而我们交易者在这个过程中是没有报价权的，我们单子是以市价传递进去的，只有各个流动性提供商才有报价权，这就和银行间ECN有区别了，银行间的ECN系统是各个参与者都有报价的权利，互为对手。所以我们在外汇平台接触的ECN其实和银行间的ECN是两码事，但是也已经是外汇行业最公平的方式了，至少平台是无法决定哪个流动性提供商作为客户的对手进行成交的，谁的报价最有利系统就撮合谁进行成交，那么平台无法决定客户的成交对手是谁，也就失去了对客户动手脚从而获得好处的可能性。

 

而很多外汇平台会说自己是ECN模式，但是实际上他怎么执行咱们也很难查实，此时可以回到第一个阶段资金安全问题中讲的监管机构，如果该平台给你开的是一家严格监管机构的账户，比如给你开户的确实是FCA监管，那么他是不能表面宣传一套背地里做另外一套的，不然监管机构就会处理他了；就像我们去买大豆油，有转基因的和非转基因的，我们怎么判断他是哪一种呢，只需要看他外包装上的说明就行了，因为他是经过相关政府管理部门检测合格的，如果他敢乱写，自然有相关部门处理它。而如果这个质检的政府部门是非常不严格的呢，给钱就给过（岛国监管基本等于无监管），那么我们就不知道他包装上写的到底是真是假了。所以问题转一圈就又转到了开的是严格监管机构监管的账户，如果我们开的账户是FCA或者瑞士或者美国（当然美国监管的账户我们开不到），他如果说自己是ECN模式我们就能相信他确实是ECN，我们唯一的依仗只有监管机构。

 

 

四、收费低（交易成本）

 

外汇平台如果不对赌的话，就只是一个中间传递通道，他帮我们传递单子肯定是为了赚钱的，他赚钱有两种途径：

 

1. 在流动性提供商的原始点差基础上增加一部分点差报价给客户（相当于产品出厂价是30元，他加一点价格卖给客户40元）

 

 2. 不加点差，但是每笔单子收取一定的佣金（手续费）（相当于出厂价30元，他也还是卖给客户30元，但是他收几块钱服务费）。

 

 

也有一些平台是既加点差又收佣金的，我们比较成本时把点差和佣金加起来比较总和就行了，比如我们看下图两个例子：

 

左边是每手收费6美元（开仓收平仓不收），右边是只有点差不收手续费，可能很多新人会觉得右边没有手续费会好一点（不收费嘛），其实并不存在不收费的平台，只存在用另一种形式收费而已（加点差），我们来比较下两者实际总成本：

 

第一个黄金，黄金一手是100盎司，那么小数点第二位一点一手刚好是1美元，左边点差6加手续费6一共是12美元成本，右边是411点差（他是小数点第三位显示为了一点，就相当于第二位的41点）是41美元，右边其实是左边的总成本的三倍多；

 

第二个欧美，欧美最后一位一手刚好一点是一美元，左边是0+6总成本6美元，右边是22，也是左边的三倍多；

 

第三个原油，原油一手是一千桶，小数点第三位一点一手刚好是一美元（这里显示点差25是以小数点后第三位显示的，有很多平台显示的原油点差是小数点后第二位，那么就相当于他们的2.5），左边总成本25+6=31美元，右边总成本是122美元，右边是左边的四倍。

 

所以比较成本我们不能只看收多少手续费，还要看点差（还要注意小数点后第几位的报价）。

 

综上所述，我们选择一个外汇平台时最好是能够：

 

1.FCA监管的，并且给你开的是FCA监管的账户

2.能提供香港服务器降低延迟，最好是能提供vps云服务器使用

3.模式最好是ECN（搭配一个好的监管，否则究竟是不是ECN也心里没底）

4.交易成本要低

 

有其他问题也欢迎交流，最后祝大家交易顺利！

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